于健（金融街控股股份有限公司财务总监）
2024年10月15日下午，经济学院举办了第201次保险专硕讲座，主题为“解读新金融工具准则（CAS 22）并浅析对保险业影响”。此次讲座由金融街控股股份有限公司财务总监于健主讲，经济学院风险管理与保险学系朱南军老师主持。
（图1 于健演讲中）
于健首先简要回顾了新金融工具准则（CAS 22）核心内容，指出其中关于金融工具分类与计量方面的主要变化：包括资产分类由四分类改成三分类；减值由已发生损失模型修订为预期损失模型；金融资产主合同所嵌入金融工具不再要求拆分，与主合同一起采用公允价值计量。此外，他介绍了新旧准则切换衔接的相关规定。
随后，于健从经营管理、财务状况、经营成果三个角度出发，分析了新金融工具准则对企业的影响。以中国平安的披露数据为例，他展示了资产负债表、利润表等在执行新准则前后的变化。对于预期信用减值三阶段模型，在前述理论的基础上，于健从实务角度分析了更换准则带来的“悬崖效应”。通过真实数据，他特别提醒同学们在分析年报时若发现减值损失显著增加，可能与当年的市场环境、金融资产的风险状况变化，以及预期信用损失规则等有关，需要谨慎对待。
最后，于健结合自身实务经验，分享了自己对新准则将如何影响行业的思考。具体地，固收类产品的明细类别较多，产品条款较为复杂，财务估值与投资经理需要加强投前互动与沟通；长期另类投资配置更加注重风险收益实质，将更加关注优质资产项目，提升风险管理能力，避免出现“悬崖效应”。对于预期损失模型，公司需要专门成立项目小组，建立和完善专业的信用评估体系。此外，于健强调新旧准则的切换非常重要，切换工作需要自上而下全面开展，建议引进专业机构，提前搭建预期信用损失模型和体系，并进行模拟测试。
本次讲座为同学们梳理了新金融工具准则核心内容及其带来的影响。主讲人结合现实案例进行分析，加深了同学们对新金融工具准则的理解，也激发了同学们对重要规则变化以及实务问题的关注。
（风险管理与保险学系 王心怡 供稿/摄影；姚奕 审核）
